JPMorgan, DBS e SBI Digital Asset eseguono scambi in diretta utilizzando DeFi, depositi tokenizzati e credenziali verificabili. La prima compravendita è avvenuta nell’ambito del progetto pilota Guardian dell’Autorità monetaria di Singapore (MAS), di cui si è parlato per la prima volta a maggio. L’esperimento di tokenizzazione ha completato le prove per lo scambio di valuta estera (FX) e per la negoziazione di titoli di Stato, grazie al protocollo di prestito crittografico Aave e allo scambio decentralizzato (DEX) Uniswap. Onyx di JPMorgan – la divisione blockchain della banca per i pagamenti all’ingrosso – si è unita alla DBS Bank di Singapore, alla SBI Digital giapponese, alla piattaforma di asset digitali Marketnode di Singapore Exchange e a Temasek nella prima fase di test. Per le transazioni FX, Onyx è riuscita a tokenizzare i depositi in dollari di Singapore (SGD), mentre SBI Digital Assets ha tokenizzato gli asset in yen giapponesi (JPY). “[SGD] è un token di deposito che è una responsabilità generale di JPM”, ha twittato Ty Lobban, responsabile di Onyx Digital Assets, aggiungendo che il token nativo fornisce “un valore stabile sulla catena senza i problemi di scalabilità delle stablecoin”. Nella seconda prova, DBS e SBI Digital Assets hanno negoziato contro pool di liquidità di titoli di Stato tokenizzati, con DBS che ha tokenizzato la valuta SGD e i titoli di Stato di Singapore. SBI ha fatto lo stesso per le obbligazioni giapponesi e la valuta JPY. Il commercio pubblico segna una pietra miliare per JPMorgan, che mantiene tre blockchain private utilizzate regolarmente dalle sue aziende e dai suoi clienti. La rete di banche Liink della banca condivide i dati delle transazioni e i relativi approfondimenti, mentre la sua rete Coin Systems facilita il trasferimento del dollaro e di altre valute fiat su una blockchain. La sua rete Onyx Digital Assets consente la tokenizzazione di asset tradizionali, come i Treasury statunitensi e i prodotti del mercato monetario. “Siamo da tempo convinti che nel tempo sempre più finanza tradizionale si svolgerà su blockchain pubbliche, a patto che ci siano soluzioni per aspetti chiave come la scalabilità e la privacy”, ha dichiarato Lobban a Blockworks in un comunicato. Il CEO di Aave Companies, Stani Kulechov, ha definito la transazione su blockchain “un passo avanti monumentale per la DeFi”. Kulechov ha aggiunto: “L’utilizzo del protocollo Aave per implementare un mercato della liquidità sulla mainnet di Polygon per fornire e prendere in prestito transazioni di cambio tokenizzate… è la prima volta che il mondo vede un caso d’uso reale per i protocolli DeFi di livello istituzionale”. Lobban ha twittato che Polygon è stata scelta per lo scambio perché voleva operare su Ethereum e “aveva bisogno di commissioni di gas a basso costo”. Il team ha fatto il fork di Aave Arc, una versione autorizzata del popolare protocollo di prestito DeFi conforme alle normative antiriciclaggio, e ne ha distribuito una versione modificata sulla rete Polygon. Questo ha permesso alle banche di impostare i propri parametri di transazione specializzati. Inoltre, JPMorgan ha costruito una verifica on-chain delle credenziali verificabili (VC) per fornire un accesso conforme ad Aave e ad altri protocolli DeFi. L’obiettivo era quello di eliminare i front-end DeFi dalla necessità di effettuare controlli KYC (know-your-customer). Secondo Lobban, “la verifica del VC sulla catena è enorme”, perché “porta la componibilità all’identità… portando ulteriore standardizzazione e portabilità all’identità”.
Le banche sono sempre più a loro agio con le blockchain pubbliche
Non è la prima volta che le banche utilizzano le catene permissionless, poiché diverse istituzioni finanziarie tradizionali stanno esplorando la tecnologia blockchain per migliorare l’efficienza. La Banca europea per gli investimenti (BEI) ha lanciato un’emissione di obbligazioni digitali su una piattaforma blockchain nell’aprile 2021, impiegando questa tecnologia di registro distribuito per la registrazione e il regolamento delle obbligazioni digitali in collaborazione con Goldman Sachs, Santander e Societe Generale. Nello stesso mese, Societe Generale ha emesso il primo prodotto strutturato come token di sicurezza registrato direttamente sulla blockchain pubblica Tezos, circa due anni dopo l’emissione di 100 milioni di euro di obbligazioni garantite come token di sicurezza sulla blockchain Ethereum. A conferma di questa tendenza, il mese scorso JPMorgan Chase ha assunto un direttore esecutivo per la politica di regolamentazione degli asset digitali, nonostante l’amministratore delegato Jamie Dimon abbia definito i token crittografici “schemi Ponzi decentralizzati” in una testimonianza al Congresso a settembre. L’operazione blockchain della banca arriva anche dopo che il mese scorso JPMorgan ha pubblicato un video che illustrava nei dettagli un portafoglio digitale che avrebbe permesso agli utenti di controllare la propria identità digitale e i propri beni attraverso le varie piattaforme. La società ha dichiarato che il portafoglio è “una prova di concetto” e che non vi è alcuna garanzia che la società lancerà una soluzione di questo tipo. Chris Tyrer, responsabile della gestione degli asset digitali di Fidelity, ha dichiarato durante un panel al Digital Asset Summit di Blockworks il mese scorso che le banche si sono avvicinate alle criptovalute nell’ultimo anno e sono “i futuri punti di accesso” al mercato. Previn Singh, responsabile del Distributed Ledger Technology Centre of Competency di Credit Suisse, ha aggiunto durante il panel che la finanza tradizionale e la tecnologia blockchain sono destinate a intrecciarsi nel tempo. “Penso che sia stata dipinta un’immagine un po’ fumettistica per quanto riguarda la concorrenza, in cui è TradFi
